В книгу вошли сказочные повести С.Л. Прокофьевой «Ост­ров Капитанов» и «Глазастик и ключ-невидимка». «Ост­ров Капитанов». К сказочному острову со всех сторон плывут кораблики, сделанные руками детей. Маленькие, но мужественные капитаны, и среди них благородный и отважный капитан Тин Тиныч, выходят в море, чтобы сражаться с пиратами. Эти герои совершают подвиги и спасают тех, кто попал в беду. В одно прекрасное утро Тин Тиныч преодолевает волшебную черту и покидает океан Сказки... «Глазастик и ключ-невидимка». По приказу коварного короля Сборщики Улыбок отобрали у всех жителей королевства улыбки, а злой чародей Мираклюс превратил их в золотые колокольчики. От грусти и печали королевские подданные худеют и бледнеют, и становятся такими лёгкими, что могут взлететь от порыва ветра. Добрый волшебник Алёша, девочка Катя и кот Васька отправляются в сказочное королевство, чтобы расстроить планы жадного короля и вернуть жителям их улыбки.